Steigende Zinsen lassen Österreicher wieder mehr sparen

„Fast alle Haushalte in Österreich schnallen derzeit den Gürtel enger und beinahe jeder sechste Haushalt muss für die Deckung der Fixkosten auf einen Kredit zurückgreifen. Für all jene, die Geld zur Seite legen können, wird Sparen wieder attraktiver: Einige Bausparkassen locken aktuell mit Sonderkonditionen bis Jahresende von bis zu 3% fix für die ersten zwölf Monate und bis zu 4,7% variable Verzinsung für die restliche Laufzeit. Das ist immer noch weit entfernt von der aktuellen Inflation. Nach der langen Zinsflaute sind die Österreicherinnen und Österreicher aber beim Sparen bescheiden geworden. Eine positive Realverzinsung wird es wohl noch länger nicht geben“, sagt Martin Spona, Leiter des Bereichs Consumer Finance bei durchblicker.

Laut Umfrage machen ungeachtet der Rekordinflation aktuell bis zu 3% Zinsen das klassische Sparen für 20% der Österreicherinnen und Österreich bereits wieder attraktiver. Bis zu 4% Zinsen halten schon 37% wieder für interessant, 59% wären es bei bis zu 5%.

Aktuell große Unterschiede bei fixen Sparzinsen in Österreich

Die Europäische Zentralbank hat die Leitzinsen zuletzt kräftig angehoben. Der Einlagenzins, der die Sparzinsen für Verbraucher maßgeblich bestimmt, liegt seit September bei 0,75%. Für die nächste EZB-Sitzung gehen Volkswirte davon aus, dass die Zentralbank den Einlagezinssatz um 75 Basispunkte auf 1,50% noch anheben wird. Generell steigen die Einlagenzinsen meist langsamer als die Kreditzinsen. Die Banken in Österreich haben die Zinserhöhungen bisher unterschiedlich stark weitergegeben. „Vor allem Banken, die auf Spareinlagen spezialisiert sind, haben schneller reagiert“, so Spona. Für täglich fälliges Geld liegen die Zinsen aktuell je nach Bank bei 0,01 bis 0,75%. 1,03 bis 2,80% fix gibt es für Spareinlagen mit einer Bindung von drei Jahren, 1,15 bis 3% für fünf Jahre Bindung.

Eiserne Reserve und Altersvorsorge Hauptmotiv für Sparen

Seit ihrem letzten Höhepunkt in der Pandemie ist die Netto-Sparquote der privaten Haushalte in Österreich zuletzt von mehr als 15 auf 8,2% gefallen. Gespart wird in Österreich aktuell vor allem, um im Notfall etwas auf der Seite zu haben. Drei Viertel der Befragten geben an, dass sie für die eiserne Reserve sparen, um auf einen Notgroschen zurückgreifen zu können. Weitere Motive sind Altersvorsorge (48%) und Urlaubsreisen (38%). Die mit Abstand beliebteste Sparform in Österreich ist nach wie vor das Sparbuch, jeder zweite Haushalt in Österreich hat eines. 4 von 10 Personen haben eine Lebensversicherung, etwa gleich viele besitzen einen Bausparvertrag.

„Das halte ich auch grundsätzlich für sinnvoll. Gerade wenn man einen Notgroschen zur Seite legt, sollte man kein Risiko eingehen, sondern im Ernstfall sofort auf das Geld zugreifen können. Für eine langfristige Veranlagung ist das Sparbuch allerdings nicht geeignet“, so Spona. Beim Festgeld rät der Experte, das Geld noch nicht zu binden, sondern die Zinskonditionen in den nächsten Monaten genau zu vergleichen: „Man kommt - anders als beim Tagesgeld - bis zum Ende der Laufzeit nicht an das Geld ohne etwaige Strafgebühren und Zinsverlust heran. Bei steigenden Zinsen hat man daher auch keine Möglichkeit, das Geld in eine höher verzinste Anlage umzuschichten.“

Eine Ausnahme kann Bausparen sein - hier locken einige Bausparkassen aktuell mit Sonderkonditionen. Alternativen wie Aktien, Gold oder andere Rohstoffe bergen ein hohes Risiko. Fonds und Zertifikate können mit einem niedrigeren Risiko verbunden sein und höhere Zinsen als ein täglich fälliges Sparbuch oder Festgeld abwerfen. Allerdings empfiehlt Spona: „Für solche Anlageformen sollte man sich an einen unabhängigen Vermögensberater wenden und nur Geld investieren, das nicht dringend benötigt wird.“